고영 - 인플레, 환율 변동을 압도하는 60% 이상 GPM

2026.09.02/하나증권/한유건, 유채리[한줄 요약] 서버향 매출 확대와 AI 스마트팩토리 솔루션 성장에 힘입어 2Q26 분기 최대 실적을 경신함.1) 주요기업고영: 3D 정밀측정 기술 기반 검사장비(SPI, AOI 등) 및 AI 스마트팩토리 솔루션 공급, 뇌 수술용 의료로봇 개발2) 2Q26 실적 및 성과매출액 887.6억원(YoY +70.4%, QoQ +22.1%), 영업이익 145.5억원(YoY +479.1%, QoQ +47.7%)으로 분기 최대 매출 경신서버향 매출이 전체 매출의 38%를 차지하며 전년 동기 대비 160% 증가AI 스마트팩토리 솔루션 매출 분기 104억원 기록하며 software 부문 성장 견인3) 사업별 성장 모멘텀 및 전망빅테크 AI 서버 CapEx 투자 및 엔지니어 숏티지..

리노공업 - 흔들리지 않는 편안함

2026.09.01/대신증권/김진형[한줄 요약] 칩 개발 프로젝트 증가와 신기술 적용에 따른 제품 단가 상승으로 실적 성장이 기대됨.1) 주요 내용 및 실적 모멘텀IC 테스트 소켓과 프로브 핀 제조 업체로 소켓 영업이익 기준 글로벌 1위매출은 칩 출하량보다 칩 개발 프로젝트 수에 연동되는 구조매출의 60% 이상이 스마트폰향이며 R&D 대 양산 비중은 1Q26 기준 6 대 4로 개발용 비중이 더 큼빅테크의 AI 반도체 자체 개발 증가로 개발 프로젝트 수가 늘어나는 국면이며 북미/대만 상위 AP 고객사 확보2H26 북미 플래그십 AP에 WMCM 적용으로 핀 수가 증가하여 ASP 전작 대비 15% 내외 상승 예상2나노 전환 및 HPC/AI용 대면적 소켓 수요도 판가 상승에 긍정적4Q26 생산능력(CAPA) 2..

ISC - 적용처는 넓어지고,증설은 이제 시작

2026.09.01/대신증권/김진형[한줄 요약] AI 반도체 확대로 테스트 소켓 수요가 급증함에 따라 생산능력 확대와 고객사 전용라인 구축을 통한 대폭적인 실적 성장이 기대됨.1) 투자 포인트 및 경쟁력실리콘 러버 소켓 세계 최초 상업화칩의 핀 수, 발열, 신호 속도 상승에 따라 소켓 수요 증가2Q26 기준 AI 관련 매출 비중 81% 달성GPU에서 서버 CPU, ASIC, 프리미엄 모바일 AP, AI 메모리로 적용처 확대주요 서버 CPU 고객사 내 점유율 100% 수준 및 시스템 레벨 테스트(SLT) 적용 확대2026년 GPU 매출 목표 1,300억~1,400억원, ASIC 매출 목표 약 500억원2) 생산능력(CAPA) 및 공급 계획현재 가동률 100% 수준으로 실질 여유 CAPA 제한적연간 생산능력..

삼성전기 - MLCC 대규모 수주 공시

2026.09.02/IBK투자증권/김운호, 고혁진[한줄 요약] AI용 MLCC 관련 약 1조 722억 원 규모의 대형 공급계약을 체결하며 실적 성장 기대감이 높아짐.1) 판매/공급 계약 체결계약 일자: 2026년 9월 1일공급 제품: AI용 다품종 MLCC계약 금액: 약 1조 722억 원 (지난해 매출액의 9.5%)계약 기간: 2027년 1월 1일 ~ 2027년 12월 31일 (1년간)2) 계약의 주요 의미 및 영향고객사 추정: GPU 및 AI 서버 공급사로 추정이례적 계약 규모: 핵심 고객의 연간 구매액(약 5,000억 원)을 크게 웃도는 수준매출 비중: 이번 계약 금액은 2027년 삼성전기 MLCC 예상 매출의 12.3% 수준누적 계약 실적: 기존 단일품목 계약(약 7,500억 원) 포함 시 3개 고..

RFHIC - 곧 2차 급등할 가능성이 높습니다

2026.09.02/하나증권/김홍식, 이상훈[한줄 요약] 실적 개선과 2027년 통신 부품 공급 부족 수혜 기대감으로 목표주가 15만 원을 유지함.1) 실적 성장 및 호조 전망2026년 상반기: 자회사 RF머트리얼즈 실적 개선 및 방산 부문 호조로 양호한 실적 기록2026년 3분기 추정: 연결 매출액 690억 원(전년 대비 +70%, 전분기 대비 +34%), 연결 영업이익 153억 원(전년 대비 +107%, 전분기 대비 +37%)매출 이연 효과: 레이시온향 방산 매출 반영 지연이 3분기 실적에 반영되어 호조 기여연간 영업이익 전망: 2026년 500억 원 달성 예상, 2027년 700억 원 기록 기대2) 통신 투자 재개 및 공급 부족 가능성투자 재개 호재: 2026년 국내 5G SA 도입 및 2027년 ..

삼성전기 - MLCC 수주 공시 코멘트: 플랫폼 단위로 확대된 LTA

2026.09.02/iM증권/고의성, 박정하[한줄 요약] 1.07조 원 규모의 대형 MLCC 공급계약을 체결하며 2027년 실적 성장과 수익성 개선 기대감이 커짐.1) 대형 MLCC 공급계약 체결계약 금액: 1조 722억 원 (계약기간: 2027년 1월 1일 ~ 12월 31일)최종 고객: 반도체 플랫폼 설계 기업이전 계약: 6월(4,540억 원), 7월(2,951억 원)에 이은 세 번째 대형 장기공급계약(LTA)이번 계약 1건의 금액이 앞선 두 건의 합산 금액보다 43% 이상 큼2) 공급계약의 주요 특징 및 의의조달 주체 변화: 조립업체(ODM/서버업체)에서 플랫폼 설계업체로 확대되어 MLCC가 핵심 변수로 부각제품 라인업 확대: 단일 기종 위주에서 초소형·고용량 중심의 고부가 제품군 전체로 확대가격 조..